Como o sistema bancário de reservas fracionárias gera dinheiro?

Responda:

O banco de reservas fracionárias cria um efeito multiplicador quando os bancos aumentam seus empréstimos.

Explicação:

As reservas fracionárias por si só não criam dinheiro. No entanto, as reservas fracionárias permitem que os bancos expandam a oferta monetária por meio de empréstimos adicionais. O processo de expansão da oferta monetária ocorre quando os bancos continuamente encontram novos tomadores de empréstimos para fundos adicionais depositados por outros tomadores.

Vamos usar um exemplo em que os bancos têm um requisito de reserva de 10%. Isso significa que, para cada depósito de $ 1, os bancos devem manter $ 0,10 em reserva e podem emprestar $ 0,90.

O Banco A recebe um depósito de $ 100. O Banco A mantém $ 10 em reserva e empresta $ 90 ao Mutuário A.

O Mutuário A deposita $ 90 no Banco B. O Banco B mantém $ 9 em reserva e empresta $ 81 ao Mutuário B.

O mutuário b deposita $ 81 no Banco C. O Banco C mantém $ 8 (arredondamento) em reserva e empresta $ 73 (arredondamento) ao Mutuário C.

Se esse processo continuar indefinidamente, o total de empréstimos, com base no depósito inicial de US $ 100, se tornará US $ 100/10% ou US $ 1.000. O multiplicador é 1 / (reserva obrigatória).

O banco central usa esse multiplicador para influenciar a oferta monetária, adicionando (ou diminuindo) as reservas bancárias. Se o Fed quiser criar uma oferta monetária adicional para ajudar a estimular a economia, por exemplo, comprará títulos do governo (que são dívidas governamentais existentes) dos bancos. Isso converte ativos em balanços bancários em dinheiro - aumentando efetivamente as reservas bancárias. O aumento das reservas tem o mesmo efeito multiplicador que um depósito direto teria.

Por outro lado, se o Fed quiser diminuir a oferta monetária, venderá títulos aos bancos. Isso converterá os ativos em caixa dos bancos em ativos de empréstimos, reduzindo efetivamente suas reservas. Isso fará com que os empréstimos bancários sejam contraídos.